टर्नओवर अनुपात: फॉर्मूला। एसेट टर्नओवर अनुपात: गणना सूत्र

2024 लेखक: Howard Calhoun | [email protected]. अंतिम बार संशोधित: 2023-12-17 10:28

किसी भी उद्यम का प्रबंधन, साथ ही उसके निवेशक और लेनदार, कंपनी के प्रदर्शन संकेतकों में रुचि रखते हैं। व्यापक विश्लेषण करने के लिए विभिन्न विधियों का उपयोग किया जाता है।

लाभप्रदता और व्यावसायिक गतिविधि के संकेतकों का अध्ययन करना अनिवार्य है। यदि पहला समूह विश्लेषण की प्रक्रिया में शुद्ध लाभ पर विचार करता है, तो दूसरा समूह बिक्री आय पर विचार करता है। संकेतकों की एक प्रणाली का उपयोग करके व्यावसायिक गतिविधि का अध्ययन किया जाता है। सबसे पहले अध्ययन में से एक टर्नओवर अनुपात है, जिसका सूत्र कंपनी की सभी संपत्तियों को ध्यान में रखता है। इसके बाद, इसके संरचनात्मक घटकों की जांच की जाती है। विश्लेषण में देयता संकेतक भी शामिल हैं। यह आपको यह समझने की अनुमति देता है कि कंपनी कितनी जल्दी उपलब्ध संसाधनों को नकद में बदल देती है, ऋण दायित्वों पर गणना की जाती है।

रिवर्स साइकिल कॉन्सेप्ट

कंपनी का एसेट टर्नओवर अनुपात आपको उस गति का मूल्यांकन करने की अनुमति देता है जिसके साथ कंपनी की पूंजी अपने पूरे चक्र से गुजरती है। एक कंपनी जिसके पास संसाधनों का स्वामित्व है, उसका उपयोग उत्पाद बनाने, उन्हें बेचने और लाभ कमाने के लिए करती है।

अवधिजो संगठन को उपलब्ध धन सभी चरणों से गुजरता है, उसे टर्नओवर चक्र कहा जाता है। सबसे पहले, संसाधनों को तैयार उत्पादों में परिवर्तित किया जाता है। फिर इसे बिक्री के लिए भेजा जाता है। ग्राहक सामान या सेवाएं खरीदते हैं और पैसा संगठन को वापस कर दिया जाता है।

पूरा चक्र जितनी तेजी से होता है, कंपनी को उतना ही अधिक बिक्री राजस्व प्राप्त होता है। इसलिए, वह कारोबार में तेजी लाने में रुचि रखती है। व्यावसायिक गतिविधि का विश्लेषण आपको विवश कारकों को उजागर करने की अनुमति देता है। एसेट टर्नओवर अनुपात, जिसका सूत्र इसके संरचनात्मक तत्वों पर विचार करता है, संपत्ति को सामंजस्यपूर्ण रूप से वितरित और उपयोग करना संभव बनाता है।

कारोबार की अवधि

टर्नओवर अनुपात, जिसका सूत्र संख्यात्मक परिणाम दिखाता है, हमेशा पूरी तरह से जानकारीपूर्ण नहीं होता है। गतिशीलता में इसकी वृद्धि संगठन के लिए एक सकारात्मक प्रवृत्ति का संकेत देती है। लेकिन यह सूचक चक्र की अवधि के बारे में जानकारी प्रकट नहीं करता है।

इसलिए, ऐसे गुणांक दिनों में प्रस्तुत किए जाते हैं। विश्लेषक तब यह निर्धारित कर सकता है कि अवधि कितनी देर तक चलती है। यह आपको गुणांक का इष्टतम मूल्य खोजने की अनुमति देता है। शोधकर्ता अचल और चालू परिसंपत्तियों, देय खातों के कारोबार चक्र का मूल्यांकन करता है। लेकिन यह चल संपत्ति और अल्पकालिक देनदारियां हैं जो निकटतम ध्यान देने योग्य हैं। यह विश्लेषण कंपनी की आपूर्तिकर्ताओं के साथ बातचीत की प्रणाली, इसकी बिक्री और मौजूदा गतिविधियों के लिए सामग्री समर्थन को दर्शाता है।

महंगाचक्र

वर्तमान परिसंपत्तियों के प्रस्तुत विश्लेषण में विश्लेषकों की बहुत रुचि है। इसलिए, आकलन के लिए कार्यशील पूंजी के टर्नओवर अनुपात का उपयोग किया जाता है, जिसके सूत्र की चर्चा नीचे की गई है।

इस संकेतक को प्रभावित करने वाले कारकों के बारे में जानकारी प्राप्त करने के लिए, वित्तीय प्रबंधक आवश्यक रूप से वर्तमान परिसंपत्तियों के घटकों के चक्र की अवधि पर विचार करता है। उनकी अवधि (नकद को छोड़कर) का सारांश दिया गया है।

इस तरह से आपको कॉस्ट साइकिल इंडिकेटर मिलता है। यह जितना लंबा होगा, कंपनी उतने ही अधिक वित्तीय स्रोत परिसंचरण में निर्देशित करेगी। वे उसमें जमा हो जाते हैं।

लागत चक्र जितना तेज़ होगा, प्रचलन से उतने ही अधिक धन जारी होंगे। उनका अधिक रचनात्मक तरीकों से उपयोग किया जा सकता है।

सामान्य सूत्र

वर्तमान देनदारियों या परिसंपत्तियों के अनुपात की गणना का एक सामान्य रूप है। यह एक समान संकेतक द्वारा समझाया गया है जिसके साथ संपत्ति या पूंजी की एक या दूसरी वस्तु की तुलना की जाती है। सूत्र इस तरह दिखता है:

कोब=गणना आधार/संपत्ति (या निष्क्रिय)।

टर्नओवर अनुपात, जिसका सूत्र उद्यमों की वित्तीय सेवाओं द्वारा उपयोग किया जाता है, में संकेतक के औसत वार्षिक मूल्य को ध्यान में रखना शामिल है। केवल मूल्यांकन किए जा रहे लेख में परिवर्तन होता है। अध्ययन के तहत गुणांक के आधार पर सूत्र का अंश भी चुना जाता है।

खरीदारों के साथ प्राप्य, अग्रिम निपटान पर विचार करते समय, उनके औसत वार्षिक मूल्य की तुलना बिक्री से प्राप्त आय से की जाती है।यदि आपूर्तिकर्ताओं को ऋण और अग्रिमों पर ऋण के कारोबार की दर की गणना की जाती है, तो लागत मूल्य गणना आधार के रूप में कार्य करता है। वह तैयार उत्पादों के टर्नओवर के संकेतकों के विचार में भी भाग लेती है, कार्य प्रगति पर है।

इन्वेंटरी टर्नओवर अनुपात, जिसका सूत्र उपरोक्त कार्यप्रणाली से मेल खाता है, भौतिक लागत को आधार के रूप में लेता है।

लेखा विवरण

व्यावसायिक गतिविधि के संकेतकों को निर्धारित करने के लिए वित्तीय विवरणों का उपयोग किया जाता है। हर को फॉर्म नंबर 1 "बैलेंस" के अनुसार, और अंश - फॉर्म नंबर 2 "लाभ और हानि विवरण" के अनुसार पाया जाता है। एसेट टर्नओवर अनुपात, जिसका सूत्र ऊपर चर्चा की गई, रिपोर्टिंग के अनुसार, इस प्रकार है:

कोब=स. 2110 (फॉर्म 2)/एस। 1600 औसत (फॉर्म 1)।

चालू परिसंपत्तियों का टर्नओवर अनुपात निर्धारित करने के लिए, बैलेंस शीट की लाइन 1200 से हर लिया जाता है। पिछले सूत्र में अचल संपत्तियों के कारोबार को निर्धारित करने वाला संकेतक बैलेंस शीट के आइटम 1150 में परिलक्षित डेटा का उपयोग करता है।

सामान्य शब्दों में, वर्तमान देनदारियों के टर्नओवर की गणना इस तरह दिखती है:

कोटप=स. 2110 (फॉर्म 2)/एस। 1300 औसत (फॉर्म 1)।

यदि निवेशकों को उधार ली गई पूंजी की गति का अनुमान लगाने की आवश्यकता है, तो प्रस्तुत विधि राशि का उपयोग करती है सी। 1500 और पी। 1400. देनदारों की ऋणग्रस्तता के कारोबार की गणना करने के लिए, एस से डेटा। 1230, और स्टॉक - एस की राशि। 1210 और पी। 1220.

स्टॉक्स

स्टॉक की गति का आकलन करते समय, एक ऐसी पद्धति को लागू करना अधिक समीचीन है जो दिनों में परिणाम दिखाता है।यह वित्तीय सेवा को परिभाषित करने वाली सबसे महत्वपूर्ण विशेषताओं में से एक है। पर्याप्त स्टॉक होना चाहिए ताकि उत्पादन चक्र बिना असफलता के चले और रुक जाए। लेकिन सामग्री जमा नहीं होनी चाहिए, कंपनी की मौजूदा संपत्तियों में "जमे हुए"।

इन्वेंटरी टर्नओवर अनुपात, जिसके सूत्र पर पहले चर्चा की गई थी, आपको दिनों में अवधि निर्धारित करने की अनुमति देता है:

Тз=सामग्री की लागत/स्टॉक (औसत)360.

यदि रिपोर्टिंग अवधि में अलग-अलग दिन लगते हैं, तो इसकी अवधि को ध्यान में रखा जाता है। सामान्य तौर पर, अंश में गणना के लिए, बिक्री से प्राप्त होने वाली राशि का उपयोग किया जाता है। लेकिन जब शेयरों की बात आती है, तो उनकी गति भौतिक लागतों की मात्रा से निर्धारित होती है।

संकेतक को अनुकूलित करने और चक्र को गति देने के लिए, "मृत" स्टॉक की मात्रा को कम करना आवश्यक है जो प्रत्येक नई परिचालन अवधि के साथ नहीं खरीदे जाते हैं।

खाते प्राप्य, तैयार माल

टर्नओवर अनुपात, जिसका गणना सूत्र प्राप्य और तैयार उत्पादों के रूप में ऐसी वर्तमान परिसंपत्तियों की जांच करता है, विश्लेषकों के लिए भी रुचि का है। यदि इन बैलेंस शीट मदों में बड़ी मात्रा में धन जमा हो जाता है, तो यह कंपनी के काम को नकारात्मक रूप से प्रभावित करता है। यदि, विश्लेषण के बाद, ऋण प्राप्य कारोबार की एक बहुत लंबी अवधि निर्धारित की जाती है, तो खरीदारों के साथ बस्तियों की प्रणाली को बदलना आवश्यक है।

शायद हमें अग्रिम, गैर-नकद प्रकार के भुगतान पर स्विच करना चाहिए। अशोध्य ऋण की राशि भी निर्धारित होती है।

यदि उद्यम के पास हैतैयार माल की एक महत्वपूर्ण मात्रा और प्रगति पर काम जमा हो रहा है, विपणन प्रणाली की समीक्षा की जा रही है, और उपकरणों का आधुनिकीकरण किया जा रहा है।

वर्तमान संपत्ति

बैलेंस शीट मदों के कारोबार की अवधि की अवधि को जोड़ा जाता है। यह आपको कंपनी की संपत्ति के संचालन की प्रभावशीलता का मूल्यांकन करने की अनुमति देता है। सामान्य तौर पर, कंपनी के मोबाइल संसाधन आपको कार्यशील पूंजी के टर्नओवर अनुपात का अध्ययन करने की अनुमति देते हैं (सूत्र पहले प्रस्तुत किया गया था)।

लागत चक्र की अवधि में वृद्धि का कई अन्य संकेतकों पर नकारात्मक प्रभाव पड़ता है। समग्र तरलता अनुपात इसके निरपेक्ष मूल्य में कमी के साथ बढ़ता है। यह पूंजी पर प्रतिफल को भी कम करता है। इस मामले में, कंपनी की संपत्ति की संरचना को अनुकूलित करने के लिए उपायों की एक पूरी प्रणाली विकसित की जा रही है।

देय खाते

विश्लेषक संगठन के संपत्ति चक्र की गति से कहीं अधिक पर विचार कर रहे हैं। वे पूंजी कारोबार अनुपात का भी अध्ययन करते हैं (सूत्र पर पहले चर्चा की गई थी)। यह विधि दर्शाती है कि परिचालन अवधि के दौरान कंपनी अपने दायित्वों के लिए लेनदारों के साथ कितनी बार समझौता करती है।

इसलिए, यह वर्तमान ऋण है जिसे गणना के लिए ध्यान में रखा जाता है। अक्सर, बड़ी मात्रा में प्राप्तियों वाला एक उद्यम वर्तमान देनदारियों की एक महत्वपूर्ण राशि निर्धारित करता है। यह एक नकारात्मक प्रवृत्ति है। ऐसा संगठन उधार ली गई पूंजी को आकर्षित करने, सामग्री प्राप्त करने, ऋण पर उत्पादन के लिए संसाधनों को आकर्षित करने की अपनी क्षमता में सीमित है। परिसंपत्ति संरचना का अनुकूलन करके,दायित्व प्रदर्शन में सुधार करने का प्रबंधन करता है।

आर्थिक प्रभाव

वित्तीय और आर्थिक विश्लेषण में एक विशेष स्थान पर कारोबार अनुपात का कब्जा है। संतुलन सूत्र विकास को बाधित करने वाले कारकों को खोजना संभव बनाते हैं। व्यावसायिक गतिविधि का गुणात्मक मूल्यांकन यह निर्धारित करना संभव बनाता है कि कंपनी अपनी व्यावसायिक गतिविधियों को कितनी प्रभावी ढंग से संचालित करती है।

विश्लेषण के दौरान प्राप्त सभी संकेतकों को गतिशीलता में माना जाता है और प्रतिस्पर्धी कंपनियों के समान गुणांक के साथ तुलना की जाती है। यदि टर्नओवर अनुपात, जिसका सूत्र आपको शेष राशि की संरचना का मूल्यांकन करने की अनुमति देता है, घट जाती है, तो चक्र अवधि तेज हो जाती है। उसी समय, संगठन बिक्री बाजारों का विस्तार करता है, उसके पास स्थायी आपूर्तिकर्ता और खरीदार होते हैं। यह उद्यम की एक सक्षम वाणिज्यिक नीति है।

कारोबार की अवधि का त्वरण पूंजी पर प्रतिफल में एक साथ वृद्धि का संकेत देता है। कंपनी अपनी संपत्ति का प्रभावी ढंग से उपयोग करती है। इसलिए, संकेतकों की प्रस्तुत प्रणाली का संगठन की वित्तीय सेवा द्वारा आवश्यक रूप से विश्लेषण किया जाता है।