प्रभावी ब्याज दर है परिभाषा, गणना सुविधाएँ, उदाहरण और सिफारिशें

2024 लेखक: Howard Calhoun | [email protected]. अंतिम बार संशोधित: 2024-01-02 13:55

इस लेख में हम विचार करेंगे कि यह प्रभावी ब्याज दर है।

एक ऋण (या निवेश) के विश्लेषण के हिस्से के रूप में, कभी-कभी इसका सही मूल्य या लाभप्रदता निर्धारित करना मुश्किल होता है। दरों या लाभप्रदता का वर्णन करने के लिए विभिन्न शब्दों का उपयोग किया जाता है। उदाहरण के लिए, हम वार्षिक प्रतिशत उपज, प्रभावी और नाममात्र दर आदि के बारे में बात कर सकते हैं। इनमें से सबसे उपयोगी प्रभावी ब्याज दरें हैं, जो उधार लेने की लागत की अपेक्षाकृत पूरी तस्वीर देती हैं। उनकी गणना करने के लिए, आपको सभी मौजूदा स्थितियों का सावधानीपूर्वक अध्ययन करने और सरल गणना करने की आवश्यकता है। आइए पहले समझते हैं कि इस आर्थिक शब्द का क्या अर्थ है।

परिभाषा - इस अवधारणा का क्या अर्थ है?

प्रभावी ब्याज दर ऋण की वास्तविक लागत है, जिसमें सभी नियोजित खर्चों को ध्यान में रखा जाता है जो ऋण लेने वाले को ऋण का उपयोग करने की अवधि के दौरान उठाना होगा। इस श्रेणी का उपयोग बैंकों में के उद्देश्य के लिए किया जाता हैयह सुनिश्चित करना कि वित्तीय संस्थान अंतरराष्ट्रीय मानकों के अनुसार रिपोर्ट तैयार करते हैं। यह वित्तीय साधनों के जीवन के दौरान पूरी अवधि के लिए खर्चों और मुनाफे को समान रूप से वितरित करके समान स्तर का रिटर्न प्रदान करता है। प्रभावी ब्याज दर निम्नलिखित उद्देश्यों के लिए उपयोग की जाने वाली राशि है:

• एक वित्तीय साधन पर उपज की मान्यता।
• मौद्रिक संपत्ति की हानि की गणना करने के लिए भविष्य के नकदी प्रवाह के वर्तमान मूल्य की गणना।
• परिशोधन लागत (ऋण, जमा, ऋण प्रतिभूति) पर किए गए वित्तीय साधनों का मूल्यांकन।

प्रभावी दर की गणना की विशेषताएं

प्रभावी ब्याज दर की गणना कैसे की जाती है?

इसकी गणना इस प्रकार की जाती है:

• नकदी प्रवाह के लिए आधार रेखा निर्धारित करें।
• मौद्रिक साधन की प्रारंभिक मान्यता पर शुद्ध वहन राशि स्थापित करें।
• भविष्य के अपेक्षित नकदी प्रवाह का निर्धारण करें।
• आगामी नकदी प्रवाह के समय की भविष्यवाणी करें।
• प्रभावी ब्याज दर की गणना करें।
• एक वित्तीय साधन पर आय, मूलधन (नाममात्र) के पुनर्भुगतान और ब्याज की पहचान के लिए एक शेड्यूल बनाएं।
• गणना की शुद्धता की जाँच करना।

बैंक की प्रभावी दर गणना में भुगतान या प्राप्त शुल्क के साथ सभी कमीशन शामिल हैं। ध्यान में रखासाथ ही संचालन की लागत, जो वित्तीय साधन की लाभप्रदता का एक अभिन्न अंग है।

प्रभावी ब्याज दर की गणना कैसे करें? इसके लिए एक विशेष सूत्र है।

दर की गणना के लिए फॉर्मूला

इस आर्थिक श्रेणी की गणना के भाग के रूप में, निम्न सूत्र का उपयोग किया जाता है:

अब विचार करें कि इनमें से प्रत्येक संकेतक का क्या अर्थ है। CF_i का मान t_i अवधि के लिए नकदी प्रवाह है। प्रतीक R_ef, के लिए, इस मामले में हम उस अवधि के लिए प्रभावी ब्याज दर के बारे में बात कर रहे हैं जो नकदी प्रवाह की घटना के समय की माप की इकाई से मेल खाती है। t_{i i-वें वित्तीय प्रवाह की उपस्थिति के चरण की अवधि की रिपोर्ट करता है, जो धन की उपस्थिति (दिन, माह, वर्ष) की इकाइयों में व्यक्त किया जाता है।}

बैंकों द्वारा ब्याज उपज की मान्यता की अवधि के आधार पर, वार्षिक, मासिक या दैनिक प्रभावी ब्याज दर लागू होती है। बैंक द्वारा वित्तीय साधनों के अपेक्षित भविष्य के प्रवाह के वर्तमान मूल्य की गणना इस मौद्रिक श्रेणी की प्रारंभिक मान्यता के भाग के रूप में निर्धारित संकेतक का उपयोग करके की जाती है। वहन राशि (अर्थात परिशोधित मूल्य) और वित्तीय साधनों के भविष्य के अपेक्षित नकदी प्रवाह के वर्तमान मूल्य के बीच के अंतर को ब्याज आय या व्यय के रूप में मान्यता दी जाती है।

नकदी प्रवाह के समय क्रम में, एक शून्य अवधि होनी चाहिए जिसमें प्रदान की जाने वाली धनराशि यावित्तीय साधन CF_{0 की शर्तों के अनुसार बैंक द्वारा प्राप्त किया गया। यदि वित्तीय साधन को मान्यता दी जाती है, तो शून्य अवधि के लिए नकदी प्रवाह वहन राशि के बराबर है। प्रारंभिक मान्यता के समय इसमें आम तौर पर मान्यता के समय इसका उचित मूल्य और नकद लेनदेन व्यय शामिल होता है।}

बैंक द्वारा भुगतान किए जाने वाले नकदी प्रवाह को "-" मान के साथ गणना में शामिल किया गया है, और जो वित्तीय संस्थान को प्राप्त होंगे, उन्हें "+" चिह्न के साथ गणना में शामिल किया गया है। प्रभावी ब्याज दरों की गणना की प्रक्रिया स्वतंत्र रूप से निर्धारित की जाती है, और विभिन्न बैंकिंग कार्यों को स्वचालित करने के लिए एक व्यक्तिगत सॉफ्टवेयर और हार्डवेयर कॉम्प्लेक्स का उपयोग करके गणना की जाती है।

प्रभावी ब्याज दर फॉर्मूला और क्या है?

नाममात्र दरों के लिए फॉर्मूला

अब नाममात्र मानदंड के आधार पर प्रभावी दरों की गणना के सूत्र पर विचार करें। उनकी गणना निम्नलिखित सरल योजना के अनुसार की जाती है: r=(1 + i/n)^n - 1. उपरोक्त उदाहरण में, r का मान प्रभावी ब्याज दर है, बदले में, i नाममात्र का साधन है, और n प्रति वर्ष ब्याज अवधि की संख्या को इंगित करता है। निम्नलिखित प्रभावी ब्याज दर का एक अच्छा उदाहरण है।

गणना

एक ऐसे ऋण पर विचार करें जिसमें मासिक चक्रवृद्धि 5% की प्रभावी चक्रवृद्धि ब्याज दर हो। मौजूदा योजना के अनुसार, निम्नलिखित निकलेगा: r \u003d (1 + 0.05 / 12) ^ 12 - 1 \u003d 5.12%। उस मामले में,यदि नाममात्र की ब्याज दर 5% प्रतिदिन ली जाती है, तो r=(1 + 0.05/365) ^ 365 - 1=5.13%। इस संबंध में, इस तथ्य की ओर ध्यान आकर्षित किया जाता है कि प्रभावी ब्याज दरें हमेशा नाममात्र के समकक्षों से अधिक होंगी।

सिफारिशें - विशेष ऑनलाइन कैलकुलेटर

वर्ल्ड वाइड वेब पर, यदि आवश्यक हो, तो आप विशेष ऑनलाइन कैलकुलेटर पा सकते हैं जिसके साथ आप प्रभावी ब्याज दर की तुरंत गणना कर सकते हैं। इसके अलावा, माइक्रोसॉफ्ट एक्सेल के रूप में दुनिया भर में इस तरह के एक प्रसिद्ध और लोकप्रिय कार्यक्रम में, प्रभाव नामक एक फ़ंक्शन है, जो दिए गए नाममात्र मूल्यों के लिए प्रभावी दर की गणना कर सकता है। साथ ही, इस फ़ंक्शन के लिए धन्यवाद, ब्याज अर्जित करने की अवधि की संख्या निर्धारित करना संभव होगा।

ऋण दर की विशेषताएं

वार्षिक प्रभावी ब्याज दर की गणना कैसे की जाती है?

यदि कोई ग्राहक देखता है कि बैंक उसे प्रति वर्ष 20% की पेशकश करता है, तो क्या इसका मतलब यह है कि वह प्रदान की गई सेवा के लिए इस राशि का अधिक भुगतान करेगा? लेकिन ऐसी धारणाएं कई आधुनिक कर्जदारों की गलती हैं।

• सबसे पहले हम बात कर रहे हैं उस दर के बारे में जो एक साल में महीनों की संख्या के अनुपात में बकाया कर्ज पर वसूल की जाएगी।
• इसके अलावा, यदि ऋण जारी किया जाता है, उदाहरण के लिए, तीन साल के लिए, तो 20% की यह दर ऋण के पुनर्भुगतान के प्रत्येक 12 महीनों पर अलग से लागू होगी (बशर्ते कि जल्दी चुकौती लागू नहीं की गई हो)।
• अन्य बातों के अलावा, यह अधिक भुगतान के वास्तविक सार को नहीं दर्शाता है, बल्कि कार्य करता हैकेवल ऋण की गणना के लिए डिज़ाइन किया गया एक वित्तीय साधन।

वार्षिक ब्याज विभिन्न कमीशन और भुगतानों को ध्यान में नहीं रखता है, जो कि बैंक द्वारा ऋण के लिए भी जिम्मेदार हैं। यह जोर देने योग्य है कि प्रभावी ब्याज दर एक वित्तीय साधन है जिसका उपयोग वास्तविक अधिक भुगतान की गणना के लिए किया जाता है। कभी-कभी इसे टीएफआर कहा जाता है, यानी ऋण की पूरी लागत। इस घटना में कि वार्षिक दर अधिक भुगतान की वास्तविक स्थिति को नहीं दर्शाती है, तो उधारकर्ताओं को किस पर ध्यान देना चाहिए? प्रभावी ब्याज दर में क्या शामिल है? यह दर किसी भी प्रकार के ऋण प्राप्त करने से जुड़े उधारकर्ता के सभी खर्चों को ध्यान में रखती है, उदाहरण के लिए:

• ऋण जारी करने के लिए कमीशन को लिखें।
• लेनदेन समर्थन के लिए धन रोकना।
• खाता खोलने और बनाए रखने के लिए शुल्क।
• नकद सेवा आदि के लिए प्रतिशत

अन्य शुल्क

मानक कमीशन के अलावा, बैंकिंग संगठन वित्तीय ऋण के प्रकार के आधार पर ऋण पर प्रभावी ब्याज दर में अन्य शुल्क भी शामिल करते हैं। उदाहरण के लिए, यदि कोई ऋण अचल संपत्ति या परिवहन के रूप में संपार्श्विक के साथ जारी किया जाता है, तो सीपीएस में संपार्श्विक का आकलन करने के लिए एक वित्तीय संगठन की लागत भी शामिल होती है।

यहां आप नोटरी की सेवाएं भी शामिल कर सकते हैं, जो कुछ क्रेडिट लेनदेन के हिस्से के रूप में आवश्यक हैं। इस घटना में कि उधारकर्ता विभिन्न बीमा कार्यक्रमों से जुड़ते हैं(जीवन, विकलांगता, कमी के मामले में, संपार्श्विक की सुरक्षा, आदि), तो संबंधित सेवाओं की लागत भी सीपीएस में परिलक्षित होती है। सच है, ये धनराशि स्वयं बैंकिंग संगठन की नहीं, बल्कि बीमा कंपनियों की सेवाओं के भुगतान के लिए भेजी जाती है।

कर्ज की पूरी लागत में क्या शामिल नहीं है?

यह दर विभिन्न जुर्माने और जुर्माने को ध्यान में नहीं रखती है जो कभी-कभी ऋण समझौतों के उल्लंघन के मामले में उधारकर्ताओं पर लागू होते हैं। इसमें मासिक भुगतान करने के लिए शुल्क शामिल नहीं है। इन भुगतानों के आकार की भविष्यवाणी करना असंभव है, या वे बिल्कुल भी मौजूद नहीं हो सकते हैं। इस घटना में कि यह प्लास्टिक कार्ड या क्रेडिट कार्ड में जमा किए गए धन के साथ नकद ऋण हो जाता है, तो नकद निकालने के लिए कमीशन प्रभावी ब्याज दर में शामिल नहीं किया जाएगा।

उधारकर्ताओं को प्रभावी ब्याज दर निर्धारित करने की आवश्यकता क्यों है?

आइए इस तथ्य से शुरू करते हैं कि, कानून के अनुसार, प्रत्येक वित्तीय संस्थान, ऋण जारी करना शुरू करने के लिए, पीएसके के ग्राहक को सूचित करने के लिए बाध्य है। सच है, एक नियम के रूप में, वास्तविकता में सब कुछ काफी अलग होता है, उधारकर्ता गलती से मानते हैं कि वार्षिक ब्याज दर अधिक भुगतान के आधार संकेतक के रूप में कार्य करती है, और बैंकिंग संस्थान प्रभावी राशि का खुलासा करने की जल्दी में नहीं हैं।

अगर बैंक पहले प्रभावी दर की सूचना नहीं देता है, तो कर्जदार को इसकी कीमत खुद पूछनी चाहिए। ऋण पर प्रभावी ब्याज दर जानने से ग्राहक को उपलब्ध प्रस्तावों का निष्पक्ष मूल्यांकन करने में मदद मिलती है। एक बैंक 15% की वार्षिक दर की पेशकश कर सकता है, लेकिन साथ ही टीआईसी का मूल्य 40% के बराबर होगा, और दूसरा, उदाहरण के लिए,25% की वार्षिक ब्याज दर प्रदान करता है, लेकिन साथ ही इसका प्रभावी 30% होगा।

ऋण लेने से पहले, प्रभावी दरों की गणना के लिए किसी बैंकिंग संस्थान से पूछना अनिवार्य है, यह अधिक भुगतान का एकमात्र वास्तविक संकेतक है।

निष्कर्ष

इस प्रकार, प्रभावी ब्याज दर वह राशि है जिसके द्वारा भविष्य की प्राप्तियों के अपेक्षित प्रवाह या किसी वित्तीय साधन के अपेक्षित जीवन पर भुगतान को संबंधित नकद समकक्ष की अग्रणीत राशि में छूट दी जाती है।