लंबी अवधि के निवेश हैं लंबी अवधि के निवेश की अवधारणा, प्रकार, विशेषताएं और संभावित जोखिम

2024 लेखक: Howard Calhoun | [email protected]. अंतिम बार संशोधित: 2023-12-17 10:28

निवेश करना परेशानी भरा है। खासकर यदि आप एक त्वरित और बड़ी आय प्राप्त करने के लिए स्टॉक एक्सचेंज में खेलते हैं। अधिकांश रूसी नागरिक जो 1990 के दशक से गुजरे हैं, वे अपनी मेहनत की कमाई को जोखिम में डालने के लिए तैयार नहीं हैं। हालांकि, उन्हें पूर्ण पूंजी संरक्षण के साथ उच्च ब्याज दरों में दिलचस्पी लेने से कोई नहीं रोकता है।

जमा धीरे-धीरे अपनी प्रासंगिकता खो रही है, प्रमुख ब्याज दर गिर रही है। इसके बाद जमा पर कम ब्याज दरें हैं। बैंक ग्राहक जिन्होंने इस उत्पाद का उपयोग किया है, वे अपने ज्ञान का विस्तार करना चाहते हैं और अधिकतम लाभप्रदता के साथ पूंजी बनाना चाहते हैं। वे कौन से साधन हैं जिनके द्वारा निवेश वृद्धि प्राप्त की जाती है? दीर्घकालिक निवेश क्या है? क्या यह निष्क्रिय आय बढ़ाने का एक विश्वसनीय तरीका है? आइए इस मुद्दे को विस्तार से देखें।

लाभदायक तरीके से निवेश कैसे करें?

सफल निवेश का मूल नियम निवेश विविधीकरण है। एक स्मार्ट निवेशक आय उत्पन्न करने के लिए एक ही तरीके का उपयोग नहीं करता है। निवेश पोर्टफोलियो विभिन्न. से बना हैवित्तीय प्रपत्र। ये दोनों दीर्घकालिक उत्पाद हैं, मुख्य रूप से, और अल्पकालिक, जोखिम भरे उपकरण। अपने पोर्टफोलियो में निवेशक के लिए सभी संभव और वांछित वित्तीय साधन कितने प्रतिशत में होंगे - पूंजी का मालिक तय करता है। अपने लिए, वह वास्तविक अवसरों पर प्रकाश डालता है और व्यक्तिगत प्राथमिकताओं पर ध्यान केंद्रित करता है। लंबी अवधि के निवेश के लिए पैसे का हिस्सा छोड़ने की सिफारिश की जाती है। पूंजी का यह हिस्सा आमतौर पर निवेश पोर्टफोलियो के अन्य सभी हिस्सों की तुलना में काफी बड़ा होता है। इस तरह जमाकर्ता राशि के मुख्य भाग को सुरक्षित रखता है और स्थिर उच्च आय रखता है। लंबी अवधि के निवेश में कौन सी प्रतिभूतियां शामिल हैं?

प्रमोशन

पहली बात जो एक अप्रशिक्षित व्यक्ति सोचता है कि स्टॉक जटिल हैं और लंबी अवधि के निवेश के लिए लेखांकन के लिए विशेष कौशल और क्षमताओं की आवश्यकता होती है। वास्तव में, औसत दिमाग वाला कोई भी नागरिक इस वित्तीय साधन से निपटने में सक्षम है (उचित ध्यान और दृढ़ता के साथ)। सरल समझ के लिए, कंपनी के शेयरों में दीर्घकालिक निवेश इस तरह दिखता है: हर बड़ी कंपनी को इसे विकसित करने के लिए धन की आवश्यकता होती है। हर संगठन अपने आप प्रबंधन नहीं कर सकता। हमें निवेशकों के पैसे का इस्तेमाल करना होगा। कंपनी के काम के परिणामों के आधार पर लाभ कमाने पर भरोसा करते हुए, निवेशक कंपनी के विकास में एक निश्चित राशि का योगदान करते हैं। निवेश समझौते के तहत, वे कंपनी द्वारा अर्जित धन के एक हिस्से के हकदार होते हैं। किस शेयर से लाभ बनता है:

1. लाभांश। उन्हें कंपनी के शुद्ध लाभ से भुगतान किया जाता है, जिसकी गणना साल में एक बार मालिकों द्वारा की जाती है। गणना पर आधारित हैनिवेशित राशि। एक नियम के रूप में, लाभांश के भुगतान के बाद, निवेशक उन्हें वापस प्रचलन में डाल देता है। इस प्रक्रिया को पुनर्निवेश कहा जाता है।
2. विनिमय अंतर। यह शेयर की कीमत पर निरंतर नियंत्रण की विशेषता है। लब्बोलुआब यह है कि शेयर एक कीमत पर खरीदे जाते हैं और दूसरे पर बेचे जाते हैं। कीमत में इस अंतर पर निवेशक को लाभ मिलता है। एक्सचेंज पर इस तरह की कार्रवाइयों के लिए बाजार की स्थिति के बारे में काफी अनुभव और समझ की आवश्यकता होती है।

प्रोन्नति के प्रकार:

1. मूल्य के शेयर। ये ऐसे शेयर हैं जिनकी कीमत किसी बाहरी कारण से गिर गई है। शायद इंडस्ट्री में संकट आ गया या फिर मौसम बदल गया। इन कारकों का प्रभाव कुछ समय बाद कमजोर या पूरी तरह से गायब हो जाएगा, शेयरों के मूल्य में वृद्धि होगी। मूल्य अंतर पर निवेशक को लाभ होगा। सवाल यह है कि कितने समय बाद शेयर फिर से लिक्विड हो जाएंगे? यह शब्द दशकों तक खिंच सकता है।
2. विकास स्टॉक। उन कंपनियों द्वारा बेचा गया जो बड़ी प्रगति कर रही हैं। ऐसे शेयरों पर ब्याज बहुत तेजी से बढ़ता है। लाभांश का भुगतान शायद ही कभी किया जाता है, आमतौर पर इन प्रतिभूतियों का पुनर्निवेश किया जाता है और आगे की वृद्धि की प्रतीक्षा की जाती है।
3. लाभांश प्रोत्साहन। वे लंबे समय तक कीमत में बढ़ते हैं। उनकी लाभप्रदता उस कंपनी के लाभ से निर्धारित होती है जिससे शेयर संबंधित हैं। ये बड़ी, लाभदायक फर्म हैं।

प्रत्येक निवेशक चुनी हुई रणनीति के अनुसार अपने लिए शेयरों का चयन करता है। उन्हें निवेश के उद्देश्यों के अनुरूप होना चाहिए और अनुमानित आय के समय पर आधारित होना चाहिए। शेयरों के अलग-अलग मूल्य होते हैं, इसलिए पूंजी की मात्रा से कोई संबंध नहीं होता है। शुरुआती निवेशकों के लिए अनुशंसिततथाकथित ब्लू चिप्स के शेयरों पर प्रशिक्षित करने के लिए। ये वे कंपनियाँ हैं जो दशकों से स्थिर आय उत्पन्न कर रही हैं (कोका-कोला, प्रॉक्टर एंड जेम्बेल, नेस्ले, आदि)। इन फर्मों के शेयरों की कीमत अधिक है, लेकिन उनका रिटर्न स्थिर है।

बॉन्ड

इस प्रकार के दीर्घकालिक निवेश का सार इस प्रकार है: निवेशक कंपनी को पैसा उधार देता है, जो एक निश्चित अवधि के बाद इसे अपने मुनाफे पर ब्याज के साथ वापस करने का वचन देता है। बांड पर ब्याज का भुगतान भी समय-समय पर किया जा सकता है। बांड पर दर जमाओं की तुलना में लगातार अधिक है। जारीकर्ता के आधार पर बांड, में विभाजित हैं:

1. सरकार (संघीय ऋण बांड)। उन्हें सबसे विश्वसनीय माना जाता है। लाभ स्थिर है, लेकिन बैंक जमा के बराबर कम है। मनी बैक गारंटी है।
2. क्षेत्रीय, नगर निगम। राज्य की एक किस्म, लाभप्रदता क्षेत्र के विकास पर निर्भर करती है।
3. कॉर्पोरेट प्रतिभूतियां। वे उन फर्मों द्वारा जारी किए जाते हैं जो निजी निवेशकों से धन आकर्षित करना चाहते हैं। आमतौर पर ये बड़ी विश्वसनीय कंपनियां होती हैं, लेकिन इसके अपवाद भी हैं। निवेश के अनुभव (शायद किसी और का) के आधार पर आपको चुनाव पर ध्यान से विचार करना चाहिए।
4. लोक। यह बड़े बैंकों (Sberbank, VTB) का एक विशिष्ट कार्यक्रम है। बांड 8.5% की दर से जारी किए जाते हैं और आयकर के अधीन नहीं हैं।

जमाकर्ताओं को बांड से आय के रूप में जो नकद प्राप्त होता है उसे कूपन भुगतान कहा जाता है। वित्त की नियुक्ति की शर्तें एक वर्ष से लेकर लंबी अवधि तक, पांच साल से अधिक होती हैं। शेयरों की तुलना में, बांड खरीदना हैकम जोखिम वाली गतिविधि। बांड आमतौर पर सुरक्षित होते हैं। देनदार कंपनी के दिवालिया होने की स्थिति में, शेयरधारकों को कुछ भी प्राप्त नहीं होगा, और बांडधारकों को पहले भुगतान का अधिकार है।

म्यूचुअल इन्वेस्टमेंट फंड (MUIT)

अगर एक नौसिखिया निवेशक कंपनियों का विश्लेषण करने और खुद से सिक्योरिटीज खरीदने के विचार से असहज है, तो म्यूचुअल फंड एक बेहतरीन विकल्प होगा। एक छोटे से कमीशन के लिए, विश्वसनीय विशेषज्ञ, लंबी अवधि के निवेश के लिए लेखांकन में पेशेवर, आपके वित्तीय मामलों का ध्यान रखेंगे। शेयर अपने आप में एक सुरक्षा भी है। फंड के कर्मचारियों को वित्तीय रणनीतियों और निवेश गतिविधियों में अनुभव का गहन ज्ञान है। पेशेवरों के प्रबंधन के तहत पैसा देने से, निवेशक कुछ भी नहीं खोता है, सिवाय एक छोटे से कमीशन के जो वे काम के लिए चार्ज करते हैं।

म्यूचुअल फंड का चुनाव करते समय उस रणनीति पर ध्यान दें जिसके अनुसार उसके अंदर काम किया जा रहा है। प्रत्येक म्यूचुअल फंड की अपनी निवेश रणनीति होती है। एक विविध निवेश पोर्टफोलियो को साक्षर माना जाता है, जहां विभिन्न दिशाओं की प्रतिभूतियों को एक शेयर अनुपात में वितरित किया जाता है। आदर्श रूप से, जब म्यूचुअल फंड कुल मिलाकर कंपनियों की सभी अत्यधिक लाभदायक गतिविधियों को प्रभावित करते हैं। शेयर खरीदने से पहले, फंड की रणनीति की लाभप्रदता की गतिशीलता पर ध्यान दें। म्यूच्यूअल फण्ड की वास्तविक लाभप्रदता के बारे में जोर से विज्ञापन करके मूर्ख मत बनो, वास्तविक लाभ देखो। सिफारिशें:

1. म्यूचुअल फंड में कम से कम तीन साल तक पैसा रखें। इस अवधि के दौरान, रणनीति दिखाएगी:वास्तविक उपज, और अतरल उपज सकारात्मक गतिशीलता प्राप्त करेगी।
2. जो लोग लंबे समय तक शेयर रखते हैं, उनके लिए फंड से कर प्रोत्साहन और विशेष शर्तें हैं। निवेश रणनीति से वापस लेने पर इससे पैसे की बचत होगी।
3. फंड से विशेष ऑफर देखें। कुछ शर्तों के तहत यूनिट धारकों के लिए अक्सर लाभ होते हैं (एक निश्चित राशि के लिए खरीदारी करना, ऑनलाइन भुगतान करना आदि)।

संपत्ति

सबसे विश्वसनीय दीर्घकालिक निवेशों में से एक माना जाता है। बड़ी रकम होने पर निवेशक निर्माणाधीन या तैयार मकान खरीदता है। 2019 से, इक्विटी धारकों के धोखे के लगातार मामलों के कारण विधायी स्तर पर "नींव के गड्ढे से" अचल संपत्ति की बिक्री पर प्रतिबंध लगा दिया गया है। विश्लेषकों का अनुमान है कि अपार्टमेंट की कीमतों में वृद्धि होगी। फिर भी, आवास एक मूल्यवान संसाधन बना रहेगा। इस प्रकार के निवेश के लिए अंतहीन उपयोग हैं:

• निर्माण चरण के दौरान उचित मूल्य पर खरीदा गया एक अपार्टमेंट अधिक कीमत पर बेचा जाता है। अक्सर कीमत में अंतर की राशि मूल लागत के आधे के करीब होती है। 40-50% की आय निवेश निवेश का एक उत्कृष्ट परिणाम है।
• मासिक लाभ प्राप्त करने के लिए अपार्टमेंट लंबे समय तक किराए पर लिया जाता है। इसका आकार वितरण क्षेत्र पर निर्भर करता है। मॉस्को और अन्य बड़े शहरों में, किराए के आवास की कीमत एक महानगर के निवासी की औसत मासिक आय से मेल खाती है। यह विधि अपने आप को एक निरंतर निष्क्रिय आय प्रदान करने का एक शानदार अवसर है, केवल आवश्यक होने पर कॉस्मेटिक मरम्मत पर खर्च करना।
• दैनिक किराया लंबी अवधि की तुलना में अधिक लाभ लाता है। लेकिन इसमें मालिक के जोखिमउपरोक्त मामले में, परिसर को किराए पर देने/दिखाने/साफ़ करने में बहुत समय लगता है।
• विदेश में संपत्ति खरीदना हाल ही में अधिक लोकप्रिय हो गया है। वे ऐसे आवास का अधिक बार किराए पर लेने और निष्क्रिय आय उत्पन्न करने के लिए उपयोग करते हैं।
• रूस में वर्ग मीटर की लागत साल-दर-साल बढ़ती ही जा रही है। इसलिए, कई वर्षों तक अपने ही अपार्टमेंट में रहने के बाद भी, इसे जितना खरीदा गया था, उससे अधिक में बेचने का मौका है।

जमा

आय उत्पन्न करने का क्लासिक तरीका। यह दीर्घकालिक हो जाता है जब निवेशक जमा समझौते के अंत तक पहुंचने पर पूंजी प्लेसमेंट की अवधि को लगातार नवीनीकृत करता है। प्रमुख दर में गिरावट को देखते हुए भविष्य में जमा पर ब्याज दरों में कमी की उम्मीद है। यह प्रवृत्ति अब कई वर्षों से कायम है। इसलिए, इस निवेश पद्धति की लाभप्रदता कम है (आज औसतन 6-7%)। लेकिन यह विधि सबसे लोकप्रिय में से एक है, खासकर वृद्ध लोगों में। ये दीर्घकालिक निवेश हैं, जिनमें से मुख्य लाभ अनुबंध में इंगित 100% पूंजी संरक्षण और लाभप्रदता है। जमा बीमा एजेंसी एक वित्तीय संस्थान में प्रति जमाकर्ता 1,400,000 रूबल की राशि का बीमा करती है। इस प्रकार, राज्य स्तर पर बैंक की विफलता की स्थिति में पूंजी मालिकों के हितों की रक्षा की जाती है।

कीमती धातु

जमा के समान। कीमती धातुओं की उपज छोटी है, लेकिन स्थिर है। निवेशक को धातु खरीदने के तीन तरीके दिए जाते हैं: सिक्के, बुलियन और प्रतिरूपित धातु खाते।बाद वाले सबसे लोकप्रिय तरीके हैं। ग्राहक भौतिक रूप से कीमती धातुओं को नहीं देखता है, लेकिन उन्हें दर पर खरीदता है। भविष्य में, कीमत में वृद्धि होती है। इस विनिमय दर के अंतर पर निवेशक की पूंजी बनती है।

मुद्रा

ये दीर्घकालिक निवेश उन लोगों के लिए प्रासंगिक हैं जो रूबल की स्थिरता के बारे में सुनिश्चित नहीं हैं और विनिमय दरों की लगातार निगरानी के लिए तैयार हैं। खरीद के समय और बिक्री के समय विनिमय दर में अंतर के कारण निवेशक को आय प्राप्त होती है। कुछ पूंजी मालिक डिफ़ॉल्ट के मामले में मुद्रा में पैसा रखना पसंद करते हैं। विदेशी मुद्रा में जमा पर दरें वांछित होने के लिए बहुत कुछ छोड़ देती हैं, इसलिए इस मामले में लाभ संदिग्ध और अप्रत्याशित है।

मुझे पैसे कहाँ से मिल सकते हैं?

पूंजी का आकार लंबी अवधि के निवेश में शामिल होने की ज्वलंत इच्छा के साथ प्रतिभूतियों की बात आती है तो कोई फर्क नहीं पड़ता। दीर्घकालिक निवेश से आय की स्थिरता और स्थिरता निवेशकों को धन के विभिन्न स्रोतों का उपयोग करने के लिए प्रोत्साहित करती है:

1. प्राथमिक स्रोत स्वयं का साधन है। इनकी जड़ें कहीं से भी उग सकती हैं। महंगी संपत्ति की बिक्री के बाद नकद अर्जित किया जा सकता है, विरासत में मिला है, दीर्घकालिक निवेश वित्तपोषण के स्रोत के रूप में उपयोग किया जाता है।
2. उधार लिया धन। यह समझना महत्वपूर्ण है कि क्रेडिट फंड का उपयोग करने के लिए ब्याज लंबी अवधि के निवेश पर संभावित और वास्तविक रिटर्न से अधिक नहीं होना चाहिए। नहीं तो निवेशक लाल निशान में रहेगा और निवेश का लक्ष्य हासिल नहीं होगा।
3. सरकारी सब्सिडी। निवेशसंघीय समर्थन से होता है। राज्य स्टार्ट-अप व्यवसायियों की मदद करता है और निवेश को वित्तपोषित करता है। उदाहरण के लिए, रूस में कृषि के लिए समर्थन संघीय स्तर पर आता है।
4. तृतीय पक्ष उपकरण। जो निजी हाथों से आकर्षित करने में कामयाब रहे। म्युचुअल इन्वेस्टमेंट फंड और प्रोजेक्ट जिसमें निवेश की आवश्यकता होती है और निवेशकों को आपसी सहयोग के लिए आकर्षित करते हैं, इस योजना के अनुसार काम करते हैं।

सही तरीके से निवेश कैसे करें?

दीर्घावधि निवेश परियोजनाओं के लिए सावधानीपूर्वक कैलिब्रेटेड योजना की कार्रवाई और उसके निष्पादन की स्थिरता की आवश्यकता होती है:

• पहले चरण में लंबी अवधि के निवेश के स्रोतों का निर्धारण करना आवश्यक है। अपने लिए सबसे दिलचस्प निवेश विकल्प चुनें, संभावित लाभप्रदता से परिचित हों, संभावित लाभ की नेत्रहीन गणना करें और इसे आय उत्पन्न करने के इच्छित लक्ष्य के साथ संबद्ध करें। यदि परिणाम अपेक्षित है, तो कार्रवाई करें।
• अपनी भविष्य की आय के स्रोत के बारे में यथासंभव उपयोगी और सही जानकारी एकत्र करें। समीक्षाएं, लेख और विश्लेषक पूर्वानुमान खोजें। लंबी अवधि के निवेश और पिछले वर्षों के अनुभव का विश्लेषण चयनित परियोजना की तरलता के बारे में आवश्यक जानकारी प्रदान करेगा।
• निवेश पोर्टफोलियो का विश्लेषण करने के लिए वित्तीय सलाहकार की सेवाओं का उपयोग करना उपयोगी होगा। संभावित लाभ की एक पेशेवर गणना स्पष्ट रूप से भविष्य की आय को प्रदर्शित करेगी।
• जो आप चुनते हैं उसे खरीदें। या जहां आप तय करते हैं वहां निवेश करें। समय बर्बाद न करें, अन्यथा गणना सही नहीं हो सकती है या संपत्ति का मूल्य बदल जाएगा। इस मामले में, आपको पूरी प्रक्रिया फिर से शुरू करनी होगी, अन्यथा सर्किट होगागलत।
• अपने निवेश पर लगातार नजर रखें। बाजार परीक्षण लंबी अवधि में किया जाता है, मामूली उतार-चढ़ाव नीचे की रेखा को प्रभावित नहीं करते हैं। "पुट एंड फॉरगेट" एक निवेश परियोजना के बारे में नहीं है।
• लाभ पर नियंत्रण रखें। लंबी अवधि के निवेश के लिए समय-समय पर ऑडिट और अकाउंट। तो असफलता की संभावना न्यूनतम होगी।

जोखिम

इस तथ्य के बावजूद कि लंबी अवधि के निवेश में निवेश सबसे अधिक लाभदायक है, उनके उपयोग में अभी भी जोखिम हैं:

1. अविश्वसनीय उद्यम के बाद के दिवालियेपन के साथ शेयरों के अधिग्रहण की स्थिति में, धन की वापसी न होने का जोखिम होता है। जिस कंपनी में आप निवेश करने की योजना बना रहे हैं उसे चुनना विशेष सावधानी के साथ आवश्यक है।
2. कंपनी के ऋण दायित्व जिनके शेयर खरीदे गए थे। जोखिम यह है कि लेनदार संगठन के दिवालिया होने की स्थिति में आपके निवेश योगदान का उपयोग इन ऋणों का भुगतान करने के लिए किया जाएगा।
3. लंबी अवधि के निवेश के जोखिम जो निवेशिती कंपनी की वित्तीय गतिविधियों से संबंधित नहीं हैं। उदाहरण के लिए, एक तनावपूर्ण राजनीतिक स्थिति, एक तख्तापलट, सामाजिक अस्थिरता और प्रेस में कंपनी की आलोचना। ये सभी कारक फर्म की संपत्ति के मूल्य को नकारात्मक रूप से प्रभावित करते हैं।

समापन में

प्रतिभूतियों में लंबी अवधि के निवेश का फैसला करने से पहले, एक विश्वसनीय ब्रोकर चुनें। यह वह है जो मध्यस्थ बन जाएगा जिसके माध्यम से आप शेयर बाजार में लेनदेन करेंगे। ब्रोकर का मुख्य कार्य समय पर औरपूरी तरह से निवेशक को संचलन से धन निकालने में सक्षम बनाता है।

2018 में शीर्ष 11 दलालों में शामिल हैं: VTB, FG BCS, Sberbank, FINAM, Otkritie Group, ATON LLC, ALOR BROKER, KIT Finance, GPB Bank, Promsvyazbank, JSC IC IT Invest।

एक दीर्घकालिक निवेश परियोजना को जिम्मेदारी से संपर्क किया जाना चाहिए और चीजों को अपना काम नहीं करने देना चाहिए। यदि आवश्यक हो, विशेष रूप से पहली बार में, वित्तीय सलाहकार की सेवाओं का उपयोग करने में संकोच न करें। एक सक्षम दृष्टिकोण आपकी पूंजी को संभावित नुकसान से बचाएगा।