उच्च आवृत्ति व्यापार (एचएफटी): एल्गोरिदम और रणनीतियाँ

2024 लेखक: Howard Calhoun | [email protected]. अंतिम बार संशोधित: 2023-12-17 10:28

बाजार में जो कुछ भी होता है उसके लिए लोग अब जिम्मेदार नहीं हैं क्योंकि कंप्यूटर सभी निर्णय लेता है, फ्लैश बॉयज के लेखक माइकल लुईस कहते हैं। यह कथन पूरी तरह से उच्च-आवृत्ति ट्रेडिंग एचएफटी की विशेषता है। अमेरिका में लागू किए जा रहे सभी प्रचारों में से आधे से अधिक मनुष्यों द्वारा नहीं, बल्कि सुपरकंप्यूटर द्वारा किए जाते हैं जो हर दिन लाखों ऑर्डर देने और बाजारों के लिए प्रतिस्पर्धा करके मिलीसेकंड लाभ प्राप्त करने में सक्षम हैं।

एचएफटी इतिहास

HFT 1998 में निर्मित वित्त में एल्गोरिथम ट्रेडिंग का एक रूप है। 2009 तक, अमेरिका में सभी स्टॉक ट्रेडिंग में उच्च-आवृत्ति वार्ता का हिस्सा 60-73% था। 2012 में, यह संख्या गिरकर लगभग 50% हो गई। उच्च-आवृत्ति लेनदेन का स्तर आज वित्तीय बाजारों के 50% से 70% तक है। उच्च आवृत्ति व्यापार के क्षेत्र में काम करने वाली कंपनियां अविश्वसनीय रूप से उच्च के साथ कम मार्जिन के लिए क्षतिपूर्ति करती हैंलाखों में ट्रेडिंग वॉल्यूम। पिछले एक दशक में, ऐसे व्यापार के अवसरों और रिटर्न में तेजी से गिरावट आई है।

एचएफटी परिष्कृत कंप्यूटर प्रोग्राम का उपयोग यह अनुमान लगाने के लिए करता है कि मात्रात्मक पद्धति के आधार पर बाजार कैसा प्रदर्शन करेगा। एल्गोरिथ्म वास्तविक समय में बाजार के मापदंडों और अन्य सूचनाओं की निगरानी करके प्लेसमेंट के अवसरों की तलाश में बाजार के आंकड़ों का विश्लेषण करता है। इस जानकारी के आधार पर एक नक्शा तैयार किया जाता है, जिसमें मशीन कीमत और मात्रा पर सहमत होने का सही समय निर्धारित करती है। समय और बाजारों के अनुसार आदेशों के विभाजन पर ध्यान केंद्रित करते हुए, यह सीमा और बाजार के आदेशों में एक निवेश रणनीति का चयन करता है, इन एल्गोरिदम को बहुत कम समय में लागू किया जाता है।

मिलीसेकंड की गति से सीधे बाजारों में प्रवेश करने और पोजीशन पर ऑर्डर देने की क्षमता ने कुल बाजार मात्रा में इस प्रकार के संचालन का तेजी से विकास किया। विशेषज्ञों के अनुसार, उच्च आवृत्ति वाले व्यापार में अमेरिका में 60% से अधिक लेनदेन, यूरोप में 40% और एशिया में 10% लेनदेन होता है। एचएफटी को पहली बार इक्विटी बाजारों के संदर्भ में विकसित किया गया था, और हाल के वर्षों में विकल्प, वायदा, ईटीएफएस (संधि फंड एक्सचेंज) मुद्राओं और वस्तुओं को शामिल करने के लिए इसका विस्तार किया गया है।

एल्गोरिदमिक ट्रेडिंग शर्तें

एचएफटी के विषय में आने से पहले, कुछ शर्तों के बारे में पता होना चाहिए जो रणनीति स्पष्टीकरण को अधिक सटीक बनाते हैं:

1. एल्गोरिदम - संचालन का एक क्रमबद्ध और सीमित सेट जो आपको किसी समस्या का समाधान खोजने की अनुमति देता है।
2. प्रोग्रामिंग भाषा - एक औपचारिक भाषा जिसे के सेट का वर्णन करने के लिए डिज़ाइन किया गया हैक्रियाओं और प्रक्रियाओं का क्रम जिसका कंप्यूटर को पालन करना चाहिए। यह एक व्यावहारिक तरीका है जिसके द्वारा व्यक्ति मशीन को बता सकता है कि उसे क्या करना है।
3. कंप्यूटर प्रोग्राम कंप्यूटर पर किसी विशिष्ट कार्य को करने के लिए लिखित निर्देशों का एक क्रम है। यह एक प्रोग्रामिंग भाषा में लिखा गया एल्गोरिथम है।
4. बैकटेस्ट - अतीत में एक ट्रेडिंग रणनीति को अनुकूलित करने की प्रक्रिया। यह आपको पहले सन्निकटन के रूप में, संभावित प्रदर्शन को जानने और मूल्यांकन करने की अनुमति देता है कि क्या ऑपरेशन अपेक्षित है।
5. मैसेज सर्वर - एक कंप्यूटर जिसे किसी विशेष संपत्ति या बाजार की बिक्री के साथ खरीद आदेशों का मिलान करने के लिए डिज़ाइन किया गया है। विदेशी मुद्रा के मामले में, प्रत्येक तरलता प्रदाता के अपने सर्वर होते हैं जो ऑनलाइन व्यापार प्रदान करते हैं।
6. सह-स्थान - यह निर्धारित करता है कि निष्पादन सर्वर को संदेश सर्वर के जितना करीब हो सके कैसे रखा जाए।
7. मात्रात्मक विश्लेषण - गणित की एक वित्तीय शाखा, जो सिद्धांतों, भौतिकी और सांख्यिकी, व्यापारिक रणनीतियों, अनुसंधान, विश्लेषण, पोर्टफोलियो अनुकूलन और विविधीकरण, जोखिम प्रबंधन और हेजिंग रणनीतियों के चश्मे के माध्यम से परिणाम देती है।
8. आर्बिट्रेज दो बाजारों के बीच मूल्य अंतर (अक्षमता) का फायदा उठाने पर आधारित एक अभ्यास है।

उच्च आवृत्ति व्यापार प्रणाली की प्रकृति

इन प्रणालियों का विशेषज्ञ सलाहकारों से कोई लेना-देना नहीं है। इन मशीनों को चलाने वाले एल्गोरिदम सलाहकार की मुख्य शैली से मेल नहीं खाते - यदि कीमत नीचे जाती है, तो चलती औसतएक छोटी स्थिति में प्रवेश करता है। वे मात्रात्मक विश्लेषण उपकरण, मानव मनोविज्ञान और व्यवहार पर आधारित भविष्यवाणी प्रणाली, और अन्य विधियों का उपयोग करते हैं जिनके बारे में अधिकांश उपयोगकर्ता शायद कभी नहीं जान पाएंगे। इन उच्च-आवृत्ति ट्रेडिंग एल्गोरिदम को विकसित और कोड करने वाले वैज्ञानिक और इंजीनियर क्वांट कहलाते हैं।

ये ऐसी प्रणालियाँ हैं जो वास्तव में $120,000,000 प्रति दिन की विशाल क्षमता के साथ वास्तव में पैसा कमाती हैं। इसलिए, इन प्रणालियों को लागू करने की लागत निश्चित रूप से अधिक है। यह सॉफ्टवेयर विकास की लागत, मात्राओं के वेतन, निर्दिष्ट सॉफ्टवेयर को चलाने के लिए आवश्यक सर्वरों की लागत, डेटा केंद्रों के निर्माण, भूमि, ऊर्जा, कोलोकलाइज़ेशन, कानूनी सेवाओं और बहुत कुछ की गणना करने के लिए पर्याप्त है।

इस ट्रेडिंग सिस्टम को हर सेकेंड में जितने भी लेन-देन करता है, उसे "हाई-फ़्रीक्वेंसी" कहा जाता है। इसलिए, इन प्रणालियों में गति सबसे महत्वपूर्ण चर है, वह कुंजी जिससे निर्णय लिया जाता है। इसलिए, क्रिप्टोकरेंसी के उच्च-आवृत्ति व्यापार के लिए एल्गोरिदम की गणना करने वाले सर्वरों का सह-स्थानीयकरण बहुत महत्वपूर्ण है।

यह इस विशिष्ट तथ्य का अनुसरण करता है: 2009 में, स्प्रेड नेटवर्क ने शिकागो से न्यू जर्सी तक एक सीधी रेखा में फाइबर ऑप्टिक केबल स्थापित किया, जहां न्यूयॉर्क स्टॉक एक्सचेंज स्थित है, नौकरी के लिए $20,000,000 की लागत से। इस नेटवर्क ओवरहाल ने ट्रांसमिशन समय को 17 मिलीसेकंड से घटाकर 13 मिलीसेकंड कर दिया।

व्यापार सौदे का उदाहरण। एक व्यापारी आईबीएम के 100 शेयर खरीदना चाहता है। BATS बाजार में $145.50 पर 600 शेयर हैं औरउसी कीमत पर नैस्डैक बाजार में 400 और शेयर हैं। जब वह अपना खरीद आदेश भरता है, तो उच्च आवृत्ति वाली मशीनें ऑर्डर के बाजार में पहुंचने से पहले उसका पता लगा लेती हैं और उन शेयरों को खरीद लेती हैं। फिर, जब ऑर्डर बाजार में आता है, तो ये मशीनें उन्हें पहले से ही उच्च कीमत पर बिक्री के लिए रख देंगी, इसलिए अंततः व्यापारी 145.51 पर 1,000 शेयर खरीदेगा, और तेज कनेक्शन और प्रसंस्करण गति के कारण बाजार निर्माताओं को अंतर मिलेगा।. एचएफटी के लिए, यह ऑपरेशन जोखिम मुक्त होगा।

अपारदर्शी प्लेटफॉर्म और बुनियादी ढांचा

पिछले उदाहरण को देखते हुए, आपको यह समझने की जरूरत है कि एचएफटी को बाजार में 1000 शेयर खरीदने के आदेश के बारे में कैसे पता चलेगा। यह वह जगह है जहां अपारदर्शी एल्गोरिथम ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म आते हैं जो समान "दलालों" का उपयोग करते हैं और एक सर्वर रूम हैं। उल्टा यह है कि बाजार में ऑर्डर भेजने के बजाय, कुछ ब्रोकर उन्हें अपने अपारदर्शी एचएफटी प्लेटफॉर्म पर भेज देते हैं, जो गति का उपयोग करता है और बाजार में शेयर खरीदता है और फिर उन्हें कुछ मिलीसेकंड में निवेशक को शुरुआती कीमत से अधिक पर बेच देता है।. दूसरे शब्दों में, एक दलाल जो सैद्धांतिक रूप से एक व्यापारी के हितों का पालन करता है, वास्तव में उसे एचएफटी बेचता है, जिसके लिए वह एक अच्छा शुल्क लेता है।

उच्च आवृत्ति वाले बाजारों को जिस बुनियादी ढांचे की आवश्यकता होती है वह अद्भुत है। यह डेटा केंद्रों में स्थित है, अक्सर वित्तीय संस्थान स्वयं, एक्सचेंजों के कार्यालयों के बगल में, जो डेटा केंद्र भी हैं। डेटा केंद्रों से निकटता अत्यंत महत्वपूर्ण है क्योंकि इस रणनीति में गति मायने रखती है,और सिग्नल को जितनी कम दूरी तय करनी होगी, वह उतनी ही तेजी से अपने गंतव्य तक पहुंचेगा। इसमें बड़ी वित्तीय फर्में शामिल हैं जो हजारों सर्वर, आपातकालीन बिजली व्यवस्था, निजी सुरक्षा, खगोलीय बिजली बिल और अन्य खर्चों के साथ जमीन खरीदने और अपना खुद का डेटा सेंटर बनाने का खर्च उठा सकती हैं।

अधिक "छोटी" कंपनियां जो इस व्यवसाय के लिए समर्पित हैं, अपने सर्वर को गैर-पारदर्शी ब्रोकर प्लेटफॉर्म या उसी बाजारों में डेटा केंद्रों के अंदर होस्ट करना पसंद करती हैं। यह एक विवादास्पद मुद्दा है क्योंकि वही ब्रोकर और बाजार मूल्य पहुंच समय को कम करने के लिए एचएफटी के लिए 'किराए पर' स्थान दे रहे हैं।

ट्रेडिंग के फायदे और नुकसान

उपरोक्त के अनुसार, सार्वजनिक बहस में एचएफटी की छवि बहुत नकारात्मक है, खासकर मीडिया में, और व्यापक अर्थों में इसे "ठंडा" वित्त, हानिकारक सामाजिक परिणामों के साथ अमानवीयकरण के रूप में माना जाता है। इस संदर्भ में, एक ऐसे विषय के बारे में तर्कसंगत रूप से बात करना अक्सर मुश्किल होता है जो परंपरागत रूप से वित्तीय जुनून और सनसनीखेज पर आधारित होता है, चाहे वह राजनीतिक या मीडिया क्षेत्र में हो।

कुछ परिस्थितियों में, वित्तीय बाजारों की स्थिरता के लिए एचएफटी के निहितार्थ हो सकते हैं। निम्न-अस्थिरता वाली प्रतिभूतियों पर उच्च-आवृत्ति व्यापार के लिए व्यापारिक रणनीतियों से जुड़े विशुद्ध रूप से तकनीकी पहलुओं के अलावा, वैश्विक स्तर पर मुख्य जोखिम प्रणालीगत जोखिम और सिस्टम अस्थिरता है। कुछ एचएफटी के लिए आवश्यकबाजार पारिस्थितिकी तंत्र के अनुकूल होने की आवश्यकता नवाचार है, जिससे वित्तीय संकट का खतरा बढ़ जाता है।

रूस में उच्च आवृत्ति व्यापार की अस्थिरता के तीन मुख्य कारण:

1. रिट्रोएक्टिव लूप को स्वचालित कम्प्यूटरीकृत लेनदेन के माध्यम से बनाया और आत्म-सुदृढ़ किया जा सकता है। चक्र में छोटे परिवर्तन एक बड़े संशोधन का कारण बन सकते हैं और अवांछनीय परिणाम दे सकते हैं।
2. अस्थिरता। इस प्रक्रिया को "भिन्नताओं के सामान्यीकरण" के रूप में जाना जाता है। विशेष रूप से, एक जोखिम है कि अप्रत्याशित और जोखिम भरी गतिविधियाँ, जैसे कि छोटी विफलताएँ, आपदा आने तक धीरे-धीरे अधिक से अधिक सामान्य हो जाएँगी।
3. वित्तीय बाजारों में निहित सहज जोखिम नहीं। संभावित अस्थिरता का एक कारण यह है कि व्यक्तिगत रूप से परीक्षण किए गए एल्गोरिदम जो संतोषजनक और उत्साहजनक परिणाम देते हैं, वास्तव में अन्य फर्मों द्वारा पेश किए गए एल्गोरिदम के साथ असंगत हो सकते हैं, जिससे बाजार अस्थिर हो जाता है।

एचएफटी उच्च आवृत्ति व्यापार के लाभ और हानि के बारे में इस विवाद में, इस प्रकार के वैश्विक व्यापार के अपने स्वयं के तर्कों के साथ पर्याप्त प्रशंसक हैं:

1. तरलता बढ़ाएं।
2. बाजार संचालकों पर कोई मनोवैज्ञानिक निर्भरता नहीं।
3. स्प्रेड, जो आस्क प्राइस और आस्क प्राइस के बीच का अंतर है, एचएफटी द्वारा उत्पन्न बढ़ी हुई तरलता से यांत्रिक रूप से कम हो जाता है।
4. बाजार अधिक कुशल हो सकते हैं।
5. वास्तव में, एल्गोरिदम बाजार की विसंगतियों को प्रदर्शित कर सकते हैं किमनुष्य संज्ञानात्मक क्षमताओं और सीमित गणना के कारण नहीं देख सकते हैं। इस प्रकार विभिन्न परिसंपत्ति वर्गों (स्टॉक, बॉन्ड और अन्य) और शेयर बाजारों (पेरिस, लंदन, न्यूयॉर्क, मॉस्को) के बीच व्यापार-बंद किया जा सकता है ताकि एक संतुलन मूल्य हो।

वित्तीय उद्योग का विरोध

वित्तीय उद्योग इस तरह के विनियमन का विरोध करता है, यह तर्क देते हुए कि परिणाम प्रतिकूल होंगे। वास्तव में, बहुत अधिक विनियमन कम विनिमय और क्रेडिट के संचलन के बराबर है, यंत्रवत् रूप से बाद की लागत को बढ़ाता है, अंततः व्यापार के लिए पूंजी तक पहुंच को अधिक महंगा बनाता है, और श्रम बाजार, वस्तुओं और सेवाओं के लिए नकारात्मक परिणाम होते हैं।

इसलिए, कई देश औपचारिक रूप से एचएफटी को विनियमित और प्रतिबंधित करना चाहते हैं। हालांकि, कोई भी विशुद्ध रूप से राष्ट्रीय विनियमन केवल एक छोटे से क्षेत्र को प्रभावित करेगा, उदाहरण के लिए, उस देश में प्रतिभूतियों के लिए एचएफटी उस देश के बाहर स्थित प्लेटफॉर्म पर किया जा सकता है। एक विशुद्ध रूप से राष्ट्रीय कानून में उतनी ही कमजोरी होगी जितनी कि मुक्त पूंजी के मामले में किसी भी क्षेत्रीय कानून की होती है जिसे दुनिया भर में वितरित और आदान-प्रदान किया जा सकता है। एक देश जो इस तरह के विनियमन को एकतरफा लागू करना चाहता है वह हार जाएगा। वहीं इसके कमजोर होने से दूसरे देशों को दोगुना फायदा होगा।

अल्प से मध्यम अवधि में एकमात्र व्यवहार्य विकल्प क्षेत्रीय स्तर पर कानून है। इस संदर्भ में, यूरोप इसे स्वीकार कर सकता है, यदि यह महत्वपूर्ण प्रगति करता हैइस दिशा में, तो यूरोप, यूनाइटेड किंगडम और संयुक्त राज्य अमेरिका के बाहर के देशों को लाभ होगा।

ट्रेडिंग टेबल विशेषताएँ

इन ट्रेडों का उपयोग करने वाले एजेंट निवेश बैंकों और हेज फंड में निजी ट्रेडिंग टेबल फर्म हैं जो इन रणनीतियों के आधार पर कम समय में बड़ी मात्रा में लेनदेन उत्पन्न करने में सक्षम हैं।

हाई फ्रीक्वेंसी ट्रेडिंग कंपनियों के पास है:

1. उच्च प्रदर्शन सॉफ्टवेयर और हार्डवेयर से लैस कंप्यूटर उपकरण का उपयोग - आदेशों को रूट करने, निष्पादन और रद्द करने के लिए जनरेटर।
2. सहसंयोजन सेवाओं का उपयोग करना, जो अपने सर्वर को केंद्रीय प्रसंस्करण प्रणाली के करीब भौतिक रूप से स्थापित करते हैं।
3. प्रस्तुति के तुरंत बाद रद्द किए गए कई आदेशों का परिचय, ऐसे आदेशों की आय का उद्देश्य अन्य खिलाड़ियों के सामने विस्तारित बिक्री पर कब्जा करना है।
4. पद बनाने और समाप्त करने के लिए बहुत कम समय।

विभिन्न रणनीतियों की विशेषताएं

विभिन्न प्रकार की एचएफटी रणनीतियां हैं, जिनमें से प्रत्येक की अपनी विशिष्ट विशेषताएं हैं, आमतौर पर:

• बाजार बनाना;
• सांख्यिकीय अंतरपणन;
• तरलता का पता लगाना;
• कीमत में हेरफेर।

बाजार निर्माण रणनीति लगातार प्रतिस्पर्धी खरीद और बिक्री सीमा आदेश जारी कर रही है, इस प्रकार बाजार को तरलता प्रदान करती है, और इसका औसत लाभ किसके द्वारा निर्धारित किया जाता हैबिड/आस्क स्प्रेड, जो चलनिधि की शुरूआत के साथ-साथ अपना लाभ प्रदान करता है क्योंकि तेजी से लेनदेन मूल्य आंदोलनों से कम प्रभावित होते हैं।

तरलता का पता लगाने वाली रणनीतियों में, एचएफटी एल्गोरिदम अन्य बड़े ऑपरेटरों के कार्यों के लाभों को निर्धारित करने का प्रयास करते हैं, उदाहरण के लिए, विभिन्न एक्सचेंजों से कई डेटा बिंदुओं को जोड़कर और ऑर्डर की गहराई जैसे चर में विशिष्ट पैटर्न की तलाश में। इस रणनीति का उद्देश्य अन्य व्यापारियों द्वारा बनाए गए मूल्य में उतार-चढ़ाव का लाभ उठाना है ताकि वे अन्य व्यापारियों से बड़े ऑर्डर भरने से ठीक पहले खरीद सकें।

बाजार में हेरफेर की रणनीति। उच्च आवृत्ति ऑपरेटरों द्वारा उपयोग की जाने वाली ये विधियां इतनी साफ नहीं हैं, बाजार में समस्याएं पैदा करती हैं और एक निश्चित अर्थ में अवैध हैं। वे अन्य बाजार सहभागियों को वाणिज्यिक मंशा प्रकट करने से रोकते हुए, प्रसाद को मुखौटा बनाते हैं।

सामान्य एल्गोरिदम:

1. ईंधन तब होता है जब एचएफटी एल्गोरिथम बाजार की तुलना में बाजार को अधिक ऑर्डर भेजता है, जो तथाकथित धीमे व्यापारियों के लिए संभावित रूप से समस्या पैदा कर सकता है।
2. धूम्रपान एक एल्गोरिथम है जिसमें धीमे व्यापारियों के लिए आकर्षक ऑर्डर सबमिट करना शामिल है, जिसके बाद कम अनुकूल परिस्थितियों के साथ ऑर्डर जल्दी से जारी किए जाते हैं।
3. स्पूफिंग तब होती है जब एचएफटी एल्गोरिथम पोस्ट ऑर्डर बेचता है जब असली इरादा खरीदना होता है।

ऑनलाइन ट्रेडिंग कोर्स

स्वचालित व्यापार प्रणाली बनाना व्यापारियों के लिए एक महान कौशल हैकिसी भी स्तर। आप पूर्ण विकसित सिस्टम बना सकते हैं जो निरंतर नियंत्रण के बिना व्यापार करते हैं। और प्रभावी ढंग से अपने नए विचारों का परीक्षण करें। ट्रेडर खुद को कोड करना सीखकर समय और पैसा बचाते हैं। और यदि आप कोडिंग को आउटसोर्स करते हैं, तो भी यदि आप प्रक्रिया की मूल बातें जानते हैं तो संवाद करना बेहतर है।

सही ट्रेडिंग कोर्स चुनना महत्वपूर्ण है। चुनते समय, निम्नलिखित कारकों को ध्यान में रखा जाता है:

1. समीक्षाओं की मात्रा और गुणवत्ता।
2. पाठ्यक्रम सामग्री और पाठ्यक्रम।
3. विभिन्न प्रकार के प्लेटफॉर्म और बाजार।
4. कोडिंग भाषा।

यदि भावी व्यापारी प्रोग्रामिंग के लिए नया है, तो MQL4 एक उत्कृष्ट विकल्प है जहां आप किसी भी पायथन या सी भाषा में एक बुनियादी प्रोग्रामिंग पाठ्यक्रम ले सकते हैं ।

MetaTrader 4 (MT4) खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारियों के बीच एक स्क्रिप्टिंग भाषा - MQL4 के साथ सबसे लोकप्रिय ग्राफिकल प्लेटफॉर्म है। MQL4 का मुख्य लाभ विदेशी मुद्रा व्यापार के लिए संसाधनों की एक बड़ी मात्रा है। फ़ॉरेक्स फ़ैक्टरी जैसे मंचों पर, आप MQL4 में उपयोग की जाने वाली रणनीतियाँ पा सकते हैं।

इंटरनेट पर इस रणनीति पर पर्याप्त ऑनलाइन पाठ्यक्रम हैं, जिसमें क्रॉसओवर और फ्रैक्टल सहित कई बुनियादी और सामान्य रणनीतियां हैं। यह शुरुआती को उन्नत ट्रेडिंग रणनीतियों को सीखने के लिए पर्याप्त ज्ञान देता है।

एक और "ब्लैक एल्गो ट्रेडिंग: क्रिएट योर ओन ट्रेडिंग रोबोट" कोर्स एक उच्च गुणवत्ता वाला उत्पाद है और MQL4 के लिए सबसे पूर्ण है। विशेष रूप से, इसमें अनुकूलन तकनीकों को शामिल किया गया है जिन्हें अन्य पाठ्यक्रम छोड़ देते हैं और किसी भी शुरुआत के लिए व्यापक हैं।

शिक्षक, किरिल एरेमेन्को,उपयोगकर्ता समीक्षाओं के साथ कई लोकप्रिय पाठ्यक्रम हैं। पाठ्यक्रम "अपना पहला विदेशी मुद्रा रोबोट बनाएं!" उनमें से एक है। यह मुख्य व्यावहारिक पाठ्यक्रम है जो MQL4 में उच्च-आवृत्ति व्यापार कार्यक्रमों का परिचय देता है। यह पूरी तरह से शुरुआती लोगों के लिए है और मेटा ट्रेडर 4 सॉफ्टवेयर को स्थापित करने का तरीका सीखने के साथ शुरू होता है।

मास्को एक्सचेंज

युवा व्यापारियों को लगता है कि सबसे बड़ा रूसी एक्सचेंज विशेष रूप से शेयर बाजार पर ट्रेड करता है, जो निश्चित रूप से गलत है। इसके कई बाजार हैं जैसे कि अत्यावश्यक, नवीन, निवेश और अन्य। ये बाजार न केवल व्यापारिक संपत्तियों के प्रकारों में भिन्न हैं, बल्कि बिक्री के आयोजन के तरीके में भी भिन्न हैं, जो एमबी की बहुमुखी प्रतिभा को इंगित करता है।

पिछले साल, सीबीआर ने एचएफटी प्रतिभागियों के मॉस्को एक्सचेंज पर ट्रेडिंग और सीबीआर के काम पर उनके प्रभाव का विश्लेषण किया। यह अनुचित व्यवहारों का मुकाबला करने के लिए विभाग के विशेषज्ञों द्वारा किया गया था। इस विषय की आवश्यकता को रूसी बाजारों में एचएफटी के बढ़ते महत्व से समझाया गया है। सेंट्रल बैंक के अनुसार, एचएफटी-प्रतिभागी रूसी एमबी के लेनदेन के एक महत्वपूर्ण हिस्से के लिए खाते हैं, जो विकसित वित्तीय बाजारों के आंकड़ों के बराबर है। कुल मिलाकर, 486 ठोस एचएफटी खाते आधिकारिक तौर पर एमबी बाजारों में संचालित होते हैं। बैंक विशेषज्ञों ने आईबी पर काम की मात्रा के आधार पर एचएफटी प्रतिभागियों को चार श्रेणियों में बांटा:

• दिशा;
• निर्माता;
• टेकर;
• मिश्रित।

परिणामों के अनुसार, एचएफटी फर्में आईबी के काम में सक्रिय रूप से भाग ले रही हैं, जो ऑनलाइन ट्रेडिंग डीलरों को बहुत अधिक दरों को उद्धृत करने की अनुमति देता है।एक विस्तृत श्रृंखला और बाजार की तरलता पर एचएफटी संचालन के सकारात्मक परिणाम की पुष्टि करता है। इसके अलावा, मुद्रा खरीद / बिक्री संचालन करने वाले एचएफटी प्रतिभागियों की लेनदेन लागत में कमी आएगी। सीबीआर विशेषज्ञों के अनुसार, तत्काल तरलता का यह स्तर विदेशी मुद्रा बाजार की प्रतिष्ठा को बढ़ाता है।

विशेषज्ञ मास्को एक्सचेंज पर विभिन्न प्रकार की व्यापारिक गतिविधियों को रिकॉर्ड करते हैं, जो बाजार की विशेषताओं को प्रभावित करने की क्षमता रखते हैं। ये वित्तीय बाजारों की वास्तविक एल्गोरिथम ट्रेडिंग सिस्टम हैं। बहुत कम समय में तरलता को अवशोषित करने या इंजेक्ट करने के लिए जिम्मेदार प्रणालियां हैं, जो "वॉचर" पैटर्न को शामिल करती हैं, जो अंततः मूल्य को स्थानांतरित करती है।

एचएफटी आउटलुक

इस ट्रेडिंग में, मार्केट मेकर्स और बड़े प्लेयर्स एल्गोरिथम और डेटा का उपयोग करके बड़ी मात्रा में ऑर्डर देकर और कम मार्जिन अर्जित करके पैसा कमाते हैं। लेकिन आज यह और भी छोटा हो गया है, और इस तरह के व्यवसाय के अवसर कम हो गए हैं: पिछले साल विश्व बाजारों में आय उच्च आवृत्ति व्यापार के चरम पर दस साल पहले की तुलना में लगभग 86% कम थी। क्षेत्र पर निरंतर दबाव के साथ, उच्च आवृत्ति वाले व्यापारी कठिन परिचालन स्थितियों का बचाव करने की कोशिश कर रहे हैं।

पिछले एक दशक में इस प्रथा की आय में गिरावट के कई कारण हैं। संक्षेप में: बढ़ी हुई प्रतिस्पर्धा, बढ़ी हुई लागत और कम अस्थिरता सभी ने अपनी भूमिका निभाई है। रोसेनब्लैट सिक्योरिटीज के एक निवेश बैंकर विकास शाह ने फाइनेंशियल टाइम्स को बताया किउच्च आवृत्ति वाले व्यापारियों के पास दो कच्चे माल होते हैं जिन्हें उन्हें प्रभावी ढंग से काम करने की आवश्यकता होती है: मात्रा और अस्थिरता। वर्तमान तकनीक कितनी तेज हो सकती है, इसके आधार पर एल्गोरिथ्म एक शून्य-राशि के खेल के लिए उबलता है। एक बार जब वे समान गति पर पहुंच जाते हैं, तो उच्च आवृत्ति व्यापार के लाभ गायब हो जाएंगे।

जाहिर है, यह एक बहुत बड़ा और दिलचस्प विषय है, और इसके चारों ओर की गोपनीयता पूरी तरह से उचित है - जिसके पास सोने के अंडे देने वाली हंस है, वह इसे साझा नहीं करना चाहेगा।